PYTH تحليل الحجم: 28 يناير 2026 تراكم التوزيع

قصة الحجم - ما يخبرنا به المشاركة عن الاقتناع

ملف الحجم والمشاركة في السوق

تم تحقيق حجم التداول لـ PYTH خلال الـ 24 ساعة الأخيرة عند مستوى 70.66 مليون دولار. يعادل هذا الحجم حوالي 120% من متوسط حجم الـ 7 أيام الأخيرة، ويشير إلى مشاركة متوسطة في السوق. على الرغم من ارتفاع السعر بنسبة 5.87%، إلا أنه يقع داخل الاتجاه الهابط العام، وحساب الحجم يظهر أن هذه الحركة ضعيفة من حيث الاقتناع. الحجم متركز بشكل خاص في المستويات المنخفضة؛ value area (نطاق الأسعار ذو الحجم العالي) تشكلت في نطاق 0.0580-0.0620، ويظهر ميل مشاركي السوق نحو التوحيد هنا. هذا يتوافق مع الاتجاه قصير الأجل الهابط حيث يبقى السعر تحت EMA20 (0.06)، لكن انخفاض حجم الارتفاع مقارنة بالانخفاضات يثير تساؤلات حول اقتناع المشاركة. يبدو أن هناك حركة تركز على التجزئة بين مشاركي السوق؛ معاملات الكتل الكبيرة محدودة. تحليل الحجم MTF (multi-timeframe) الأخير اكتشف 13 مستوى قويًا في إطارات 1D/3D/1W: 3 دعم/3 مقاومة في 1D، 2 مقاومة في 3D، توازن 2 دعم/3 مقاومة في 1W. تؤكد هذه التوزيع أن الحجم يدعم الاتجاه الهابط، وأن الاختراق صعوديًا يتطلب حجمًا إضافيًا.

تراكم أم توزيع؟

علامات التراكم

علامات التراكم في PYTH محدودة لكنها موجودة. يُلاحظ زيادة في الحجم في المستويات المنخفضة (دعوم 0.0547-0.0576)؛ ارتفاعات الحجم في هذه النطاقات قد تشير إلى دخول أموال ذكية محتملة. RSI عند 48.56 في المنطقة المحايدة وبدون تباعد حجمي – انخفض الحجم أثناء انخفاض السعر، مما قد يشير إلى استنفاد البيع. في أدنى منطقة القيمة (حوالي 0.0580) شكل الحجم POC (point of control)، وهناك قاع قابل للاختبار للتراكم. إذا حافظ السعر على دعم 0.0610 (درجة 81/100) مع تأكيد حجمي، يقوى سيناريو التراكم. PYTH Spot Analysis يفصل هذه المستويات.

مخاطر التوزيع

تحذيرات التوزيع أكثر وضوحًا. في حركة الارتفاع (%5.87)، كان الحجم أقل بنسبة 30% مقارنة بأيام الانخفاض – هذا تباعد هابط كلاسيكي. Supertrend هابط ومع مقاومة عند 0.07، هناك خطر ذروة حجم (رفض بحجم عالي) في المقاومات 0.0622-0.0658. MACD يظهر عدم تطابق حجمي بهيستوغرام سلبي؛ انكماش الحجم أثناء صعود السعر، إشارة نمطية للتوزيع. في إطار 1W وزن 3 مقاومات، يلمح إلى ضغط بيع مؤسسي، لكننا لا ندعي موقفًا نهائيًا.

توافق السعر والحجم

هل يؤكد الحجم حركة السعر؟ الإجابة القصيرة: لا، لا يوجد تأكيد كامل. ارتداد +5.87% داخل الاتجاه الهابط بحجم منخفض – كنا نتوقع توسع حجم لصعود صحي، لكن هنا انكماش. الحجم أعلى في الانخفاضات (%150 متوسط)، مما يؤكد اقتناع البائعين. السعر تحت EMA20 مدعوم بـ MACD هابط؛ ملف الحجم يزيد من خطر الخدعة. دعم 0.0610 يتطلب تأكيد حجم؛ إذا انكسر، يؤدي إلى هدف هابط 0.0342 (درجة 22). على العكس، إذا اخترق مقاومة 0.0622 بحجم عالٍ، هدف صعودي 0.0960 (درجة 31) ممكن، لكنه ضعيف حاليًا. PYTH Futures Analysis يحتوي على تفاصيل حجم العقود الآجلة.

نشاط اللاعبين الكبار

أنشطة اللاعبين الكبار (المؤسسيين) غامضة لكن هناك إشارات. 15% من حجم الـ 24 ساعة من صفقات كتل كبيرة (500k+ USD)، معظمها شراء في نطاق 0.0590-0.0610. لكن في اختبارات المقاومة داخل الاتجاه الهابط، ارتفاعات حجم بيع مرئية – شك في توزيع الحيتان. Volume delta (فرق الشراء-البيع) سلبي؛ ضغط بيع صافي. في MTF وزن المقاومة 1W يشير إلى تشكيل مقاومة مؤسسية. لنمط صحي، يلزم زيادة حجم التراكم حول POC؛ حاليًا سيطرة تجزئة تكهنية.

ارتباط البيتكوين

BTC عند 88,934$ +0.95% داخل اتجاه هابط؛ Supertrend هابط، دعوم 88,346-84,681. PYTH مترابط بقوة مع BTC (%0.85)؛ انخفاض BTC يسحق العملات البديلة. إذا لم يخترق BTC مقاومة 89,405، ينخفض PYTH إلى دعم 0.0610. زيادة هيمنة BTC تسحق حجم العملات البديلة – لـ PYTH، تحت 86k لـ BTC حرج، حيث يفعل هدف PYTH الهابط. إذا اخترق BTC (91k+)، انتظر توسع حجم PYTH.

نظرة قائمة على الحجم

نظرة قائمة على الحجم: حذر هابط. الحجم يؤكد الاتجاه الهابط؛ الارتداد ضعيف، التباعدات تحمل مخاطر توزيع. مراقبة رئيسية: ارتفاع حجم عند دعم 0.0610 (تراكم؟) مقابل رفض (توزيع). اتجاه BTC الهابط يقلل مشاركة العملات البديلة. قصير الأجل: إذا بقي فوق 0.0610 محايد، تحته هابط 0.0547. طويل الأجل: للتراكم يلزم حجم فوق المتوسط. إدارة المخاطر: لا تتداول بدون تأكيد حجم؛ لاتجاه صعودي صحي %200 توسع حجم مطلوب.